Průměrná úroková sazba hypoték na začátku února mírně klesla na 4,93 %. I když je tento pokles téměř neznatelný, signalizuje důležitý posun: hypoteční trh opouští fázi prudkých výkyvů a vstupuje do období relativního klidu.

To ale neznamená, že by došlo k rychlému nebo plošnému snižování sazeb. Vývoj v nadcházejících měsících bude záviset na konkurenčním boji mezi bankami a celkové ekonomické situaci.

Rozdíly mezi fixacemi se zvětšují
Únorový vývoj jasně ukázal rostoucí rozdíl mezi kratšími a delšími fixačními obdobími. Zatímco průměrná sazba u tříleté fixace klesla na 4,54 %, u desetileté naopak vzrostla na 5,52 %.

Tento trend odráží opatrnost bank i klientů v souvislosti s dlouhodobým vývojem úroků. Banky nyní častěji sází na atraktivnější sazby u kratších fixací. Ty se nyní stávají hlavním prostředkem, kterým se banky snaží oslovit klienty čekající na vhodný okamžik pro koupi bydlení nebo ty, kteří zvažují refinancování současného úvěru.

Proč sazby neklesají?
I přes pokles celkové inflace pod dvě procenta hypoteční sazby zatím výrazně nereagují. Důvodem je hlavně opatrná politika ČNB, která se snižováním svých základních sazeb příliš nespěchá.

Také platí, že banky zlevňují výrazně pomaleji, než když mají ceny úvěrů zvedat. Navíc na trhu chybí agresivní konkurenční boj, který by tlačil sazby výrazně dolů.

Některé banky sice přicházejí s cílenými slevami, jiné však zaujímají vyčkávací pozici a své nabídky nemění.

I malý rozdíl může ušetřit tisíce
Rozdíly v úrokových sazbách se na první pohled mohou zdát zanedbatelné, často totiž jde jen o desetiny procenta. Pro koncového klienta však mají hmatatelné dopady.

U vyšších úvěrových částek a delších splatností může i nepatrně nižší sazba znamenat úsporu tisíců korun měsíčně.

Pro ilustraci: měsíční splátka hypotéky ve výši 3,5 milionu korun s 25letou splatností a průměrnou sazbou 4,93 % je zhruba 20 300 Kč. I mírný posun sazby tak přímo ovlivní rozpočet.

Letošní rok bude patřit refinancování
Odborníci se shodují, že letošní rok bude ve znamení refinancování hypoték, kterým končí fixace. Tisíce klientů tak budou mít příležitost vyjednat si za výhodnějších podmínek nový úvěr.

Banky budou v této situaci ochotné předkládat atraktivnější nabídky, aby si udržely klienty. Pro zákazníky tedy bude obzvláště výhodné zůstat u své stávající banky, která jim může nabídnout lepší podmínky než konkurence.

Pozornost si zaslouží i dubnové zpřísnění podmínek pro investiční hypotéky. Tato změna v kombinaci s avizovaným, byť pomalým, snižováním sazeb ČNB může vytvořit zajímavou dynamiku, která by mohla přinést další mírný tlak na snižování hypotečních sazeb.

Klid před bouří?
Hypoteční trh se po období nejistoty konečně zabydlel v klidnějších vodách a prudké skoky sazeb jsou s největší pravděpodobností minulostí. Cesta k výraznějším úsporám pro klienty však bude složitá a klikatá.

Klíčové teď bude sledovat kroky ČNB a ochotu bank si navzájem konkurovat. Pro ty, kdo plánují pořízení bydlení nebo jim letos končí fixace, tak, ostatně jako vždy, platí: trpělivost a srovnání nabídek se vyplatí.

I v době relativního klidu na trhu se totiž najde příležitost ušetřit.